Ieguldījumi riska darījumos - kas tas ir un kā pelnīt naudu par tiem + pārskats par TOP-7 uzticamiem riska fondiem Krievijā

Kādas ir jaunizveidoto uzņēmumu riska finansēšanas iezīmes? Kas ir riska kapitāls? Kāds ir labākais riska fondu saraksts Krievijā?

Labdien, dārgie lasītāji! Šodien Anna Medvedevs ir ar jums. Mēs runāsim par riska investīcijām - parādību, kas Krievijā ir diezgan jauna, bet tā aktīvi attīstās. Un šeit es vēlos ar jums dalīties pieredzē par to, kā pelnīt naudu par riska ieguldījumiem.

Šī informācija būs noderīga tiem, kas vēlas ieguldīt inovatīvā projektā, bet nezina, kur sākt. Un arī tiem, kam jau ir ideja, bet nav līdzekļu tās īstenošanai.

Saprotot riska ieguldījumu principu, jūs redzēsiet jaunas iespējas un sāksiet savu biznesu.

Tāpēc iesakām sākt!

1. Kas ir riska kapitāla ieguldījums?

Vārds "venture" nonāca krievu valodā no angļu valodas un burtiski nozīmē "riskants uzņēmums". Tādējādi, Riska kapitāla ieguldījumi ir ļoti riskanti ieguldījumi..

Kāpēc riska kapitāla ieguldījumu gadījumā risks nav tikai augsts, bet ļoti augsts? Tā kā mēs runājam par ieguldījumiem inovatīvā biznesā, pilnīgi jaunām tehnoloģijām, kurām nebija analogu.

Piemērs

Sākotnēji tika veikti ieguldījumi dzelzceļos, automašīnās, mobilajos sakaros, datortehnikā (lai gan pati definīcija parādījās daudz vēlāk). Tagad šo nozaru finansējums attiecas uz visizplatītāko klasisko biznesu.

Sākotnējā vai agrīnā posmā ieguldītāji iegulda projektā, un, kad uzņēmums sasniedz konsekventi augstu līmeni, akciju bloku vai akciju pārdod par ļoti konkurētspējīgu cenu.

Cik liels ir risks, cik tas būs pamatots, ja tas būs veiksmīgs. Statistika rāda, ka, neraugoties uz visiem riska faktoriem, riska ieguldījumi ir visrentablākie un stabilākie daudziem investoriem.

Riska ieguldītāji var būt gan privātpersonas (visbiežāk juridiskās personas), gan veseli fondi.

Riska fonds - tas ir ieguldījumu fonds, kas koncentrējas uz darbu ar novatoriskiem projektiem (jaunizveidotiem uzņēmumiem).

Tā kā ieguldījumi vienā uzņēmumā ir ļoti riskanti, fondi to piešķir desmitiem projektu. Deviņos jaunizveidotajos uzņēmumos jūs varat sadedzināt, un desmitā daļa atgūs visus ieguldījumus un dos lielu peļņu. Mūsu vietnē ir atsevišķs raksts par riska kapitāla fondiem.

Riska kapitāls - tas ir ieguldītāju kapitāls, kas paredzēts jaunu uzņēmumu finansēšanai.

Riska ieguldītājs saņem daļu no uzņēmuma ienākumiem un reizēm piedalās projekta vadībā (arī bez maksas).

Lasiet vairāk par rentabliem ieguldījumiem Krievijā - speciālā izdevumā. Par citiem, mazāk riskantiem ieguldījumu veidiem skatiet rakstu mūsu vietnē "Ieguldījums iesācējiem".

2. Kā pelnīt naudu par riska ieguldījumiem - 6 vienkārši soļi

Uzņēmuma panākumi lielā mērā ir atkarīgi no pasākumu konsekvences. Izveidojiet plānu un precīzi izpildiet visus tās punktus.

1. solis. Savākt nepieciešamo summu

Bez šī nosacījuma nebūs sākuma. Acīmredzot, jūs esat nokļuvuši uzņēmējdarbībā, kam jau ir noteikts kapitāls.

2. solis. Nosakiet investīciju virzienu

Centieties to darīt, koncentrējoties uz situāciju akciju tirgū. Labi ir atrast ekonomiski neaizsargātu nišu. Un jūs varat veikt pilnīgi novatorisku virzienu, kas ir pilnīgi nezināms un būs pirmais tirgū.

3. solis. Atrodiet daudzsološu biznesu un nosakiet tās attīstības stratēģiju.

Kad esat izvēlējies projektu, no kura nākotnē plānojat iegūt stabilu peļņu, izpētīt uzņēmuma darbību un rūpīgi attīstīt tās attīstības stratēģiju. Tas ir gadījums, kad vispirms ir jādomā labi un pēc tam jārīkojas.

Pievērsiet uzmanību visām niansēm. Jums var būt nepieciešams pārreģistrēt uzņēmumu akciju sabiedrībā.

4. solis. Parakstiet līgumu

Tā ir lietu juridiskā puse. Ja neesat informēts par likumīgajiem sarežģījumiem, atrodiet kompetentu advokātu. Sākotnēji pareizais dizains ietaupīs jūs no kļūdu labošanas un būs veiksmīgas starta atslēga.

5. solis. Mēs kontrolējam uzņēmuma darbību

Daudzi riska kapitāla ieguldītāji savas zināšanas iegulda projekta izstrādē, palīdz ar noderīgiem padomiem un savienojumiem un piedalās plānošanā. Un arī uzrauga uzņēmuma darbību.

6. solis. Pārdod akcijas atklātā tirgū

Pēc noteikta laika projekts sasniegs stabilu finansiālo stāvokli, un investīciju peļņa sasniegs gaidīto līmeni. Tad jūs varat pārdot akcijas citiem ieguldītājiem, kuri dod priekšroku strādāt ar minimālu risku.

Izlasiet saistīto materiālu - "Ieguldījumi internetā", kā arī "Ieguldījumu aktivitāte".

3. Kur ieguldītājs meklē riska ieguldījumu projektus - 3 noderīgi padomi jaunpienācējiem

Protams, miljonārs var vieglāk atrast ieguldījumu objektu, bet ne visi ir miljonāri. Tomēr, lai atrastu jūsu iespējām atbilstošu projektu, ir daži veidi.

Padoms 1. Sazinieties ar draugiem

Daudziem jaunizveidotiem uzņēmumiem nav sākotnējā kapitāla. Taču galvenās grūtības nav šajā situācijā, bet gan tāpēc, ka tām nav sociāla apļa, kur ir pieeja ieguldītājiem.

Šajā gadījumā iesācējs uzņēmējs sāk piesaistīt radiniekus, draugus, paziņas utt. Tas nozīmē, ka jums ir nepieciešams vairāk sazināties ar cilvēkiem un dalīties ar informāciju.

Protams, ar kādu draugu vai paziņu starpniecību jūs satiksieties ar personu, kurai ir gatava biznesa ideja, bet tās īstenošanai nav naudas.

Padoms 2. Meklējiet projektus biržās

Internets, lai palīdzētu! Ieguldījumu vietas nav nekas neparasts, un jebkurā meklētājprogrammā var atrast daudz iespēju.

Piemēram, portāls "Investīciju projektu apmaiņa" (inproex.ru) piedāvā palīdzību gan investoru, gan jaunizveidoto uzņēmumu meklēšanā. Savā kompetencē pat biznesa plānu izstrāde, investīciju projektu apmaiņa un cita veida sadarbība.

Vēl viena labi pazīstama investīciju platforma - startup.ua - nodrošina plašu projektu bāzi un veido ieguldījumu portfeli. Profesionāls padoms par jebkuru jautājumu, pieredzes un zināšanu apmaiņa ir arī viņu pakalpojumu sarakstā.

Padoms 3. Apmeklējiet kolektīvo ieguldījumu platformu.

Vēl viena investīciju projektu apmaiņas kategorija ir kolektīva investīciju platforma.

Tiešsaistes kapitāla apmaiņas priekšrocība ir tāda, ka projekta akcijas tiek iegādātas tieši šajā vietā. Tādējādi vietne darbojas kā galvotājs un regulē attiecības starp ieguldītāju un startu.

Dažas no šīm vietnēm rada projektu zināšanas, bet citas neuzskata, ka tas ir nepieciešams. Bet jebkurā gadījumā jaunizveidotos uzņēmumus var atrast gan akciju investīciju tirgos, gan iesācējiem un pieredzējušiem investoriem.

Plašāka informācija par ieguldījumiem biznesā - atsevišķā vietnes materiālā.

4. Pārskats par TOP-7 riska fondiem Krievijā

Mēs pievērsām uzmanību labākajiem fondiem, kas darbojas Krievijā. Visi no tiem ir pastāvējuši vairāk nekā 2 gadus un ir veikuši vismaz 3 investīcijas dažādās Krievijas biznesa nozarēs.

1) Softline Venture partneri

Softline uzņēmumu grupas korporatīvais fonds darbojas kopš 2008. gada, un tam ir kapitāls 20 miljonu ASV dolāru apmērā, kas ir vērsts uz informācijas tehnoloģiju jomu un specializējas agrīnās un stadijas stadijās, tādējādi nodrošinot stabilu izaugsmi.

Starp 13 projektiem ir veikals Daripodarki.ru, kas 6 gadus ir sasniedzis augstu līmeni un pārdots Francijas uzņēmumam Edenred.

2015. gadā fonds veica lielāko darījumu, investējot 7 miljonus rubļu bezsaistes biznesa ģimenes tīklā.

2) ABRT

Fonds pastāv kopš 2006. gada un veic likmes par biznesa attīstību un programmatūras pārdošanu. Turklāt tā var ieguldīt startā gan sēklu stadijā, gan izaugsmes posmā.

Lielākie fonda projekti ir Acronis, KupiVIP un Oktogo.ru.

Fonda Andrejs Baronovs un Ratmirs Timashevs autori ir slaveni ar to, ka 2004. gadā viņi pārdeva Kalifornijas Quest programmatūru par $ 115 miljoniem, viņi paši nodibināja Aelita programmatūru.

Jāatzīmē arī tas, ka sējas posmā fonds var ieguldīt līdz pat $ 2-3 miljoniem, kā arī sniedz spēcīgu atbalstu uzņēmējiem, kuriem ir liela vadības pieredze.

3) Krievijas uzņēmumi

Fonda dibinātājs Jevgeņijs Gordejevs balstās uz diviem principiem - elastību un ātrumu. 1997.gadā ieradies IT industrijā, viņš pielāgo Rietumu projektu koncepcijas Krievijas attīstības apstākļiem. Un par lēmumu pietiek pusstundu.

Strādājot kopš 2008. gada, fondam ir 2,5 miljoni ASV dolāru. Šobrīd viņa slavenākais starta uzņēmums Pluso.ru. No pabeigtajiem projektiem ir Okeo reklāmas tīkls un Ogorodas kopiena.

4) II papildinājums

To uzskata par pirmo sākumposma fondu Krievijā. Viņi sevi sauc par biznesa eņģeļu fondu.

Fonda galvenā priekšrocība ir tā, ka papildus ieguldījumiem tā nodrošina kontaktus un kontaktus ar saviem partneriem. Tātad, tā strādā ar "gudru naudu".

Skaļākais projekts ir DARBERY (kolektīvā iepirkšanās vieta). Citi start-up ir saistīti arī ar pārdošanu tiešsaistē un dažādu mobilo sakaru un interneta lietojumprogrammu izstrādi.

5) Prostor Capital

Šo fondu, kas pastāv kopš 2011. gada, var uzskatīt par vienu no visattīstītākajiem:

Pirmkārt, tās speciālistiem ir ļoti plāns instinkts - viņi var redzēt uzņēmuma potenciālu tās darbības sākumā; otrkārt, viņi pārtrauc uzmanību uz spožākajiem projektiem; treškārt, fonds sniedz labu atbalstu un rada vislabākos apstākļus sadarbībai.

Vārdu sakot, fonds pirmām kārtām nosaka augstu līmeni. Viņas finansētie projekti ir: Dnevnik.ru, Vita Portal, Car-fin.ru un citi.

6) Runa Capital

Fonda dibinātājs Sergejs Belousovs savu darbu koncentrē uz Krievijas tehnoloģiju uzņēmumu apvienošanu lielā tirgū. Turklāt fonds dāsni sniedz visvērtīgāko resursu - zināšanas.

Projekti, kuros tiek ieguldīti Runa Capital, ir diezgan veiksmīgi. Daudzējādā ziņā to nodrošina tas, ka komanda spēj atrast kopīgu valodu ar partneri un uzturēt nepieciešamo attālumu.

Kā redzat, Sergejs pievērš lielu uzmanību cilvēka faktoram. Patiešām, arī biznesā cilvēki, nevis roboti.

7) PBK (Sēklu investīciju fonds)

Kopš 2009. gada Valsts fonds riska fondiem ir aktīvi attīstījis riska ieguldījumu nozari Krievijā.

Sadarbība ar šo fondu būs interesanti tiem uzņēmējiem, kuri ir veikuši jaunākos zinātniskos un tehniskos atklājumus kā pamatu savai uzņēmējdarbībai. Un arī tiem, kam nepatīk, ja ieguldītājs pārāk aktīvi vēlas piedalīties vadības procesā.

Bet lielās neērtības šajā sadarbībā būs milzīgs dokumentācijas apjoms. Jāņem vērā, ka fonds iegulda tikai ar riska partneri.

Slavenākie projekti ir Wobot, keramikas transformatori, membrānas tehnoloģijas.

Kā atrast investoru, izlasiet speciālo publikāciju.

Par riska investīciju iespējām Krievijā mēs iesakām skatīties video.

5. Kas ir biznesa eņģeļi un kā tie atšķiras no riska ieguldītājiem?

20. gadsimta 20. gados parādījās lirisks nosaukums, mazliet neparasts uzņēmējdarbības terminoloģijai. XX gadsimtā. Tātad tajā laikā viņi sauca par turīgiem patroniem Eiropā. Viņi ieguldīja teātra izrādes. Peļņa tika saņemta tikai tad, ja izpildījums bija veiksmīgs.

Šobrīd šis elements ir palicis, lai gan ir notikušas dažas izmaiņas. Biznesa eņģeļi iegulda tādos projektos, kuru apjoms ir ne tikai interesants, bet arī tas, kur viņi var izmantot savas prasmes.

Bieži vien biznesa eņģeļi ir ne tikai peļņas labad, bet gan pieredzes nodošana vai zināšanu īstenošana praksē. Tātad, runājot, par morālo apmierinātību.

Tālāk redzamā tabula palīdzēs jums saprast atšķirību starp biznesa eņģeliss un riska ieguldītājsami:

Biznesa eņģeļiVenture Investors
1Ieguldīt pašu kapitālā.Pārvaldiet citu cilvēku naudu.
2Ieguldījums inovatīvā projektā ir pamata.Viņi var ieguldīt kaut ko jaunu, taču tas nebūs galvenais projekts.
3Viņiem noteikti ir personīga pieredze un plašas zināšanas šajā jomā.Var būt kādas īpašas zināšanas, bet ne vienmēr.
4To piesaistīšana projektam nav dārga.Finansējums ir diezgan dārgs.
5Tā kā šie ir atsevišķi ieguldītāji, tos var atrast jebkurā vietā.Koncentrējas lielos finanšu centros un fondos.
6Sadarboties tieši ar uzņēmumu.Darbojas ar starpnieku (starpnieku, fondu) starpniecību.
7Papildus monetārajiem ieguldījumiem viņi sniedz citu atbalstu, tostarp morāli.Ne vienmēr var uzturēt un sniegt papildu zināšanas, kontaktus un citas iespējas.

Parasti biznesa eņģelis ir uzņēmējs ar stabilu izglītību un plašu personīgo pieredzi. Projekta intelektuālā puse viņiem nav pēdējā.

Tāpēc visbiežāk viņi iegulda augsto tehnoloģiju biznesa un interneta idejās. Pēc statistikas datiem, katrs piektais no tiem ir miljonārs.

Krievijā "eņģeļu" investīcijas vēl nav ļoti attīstītas. Lai gan tagad biznesa eņģeļi jau ir apvienoti tīklā, kas šobrīd ir vairāk nekā 20.

Vietnē ir vairāk detalizētu materiālu par biznesa eņģeļiem.

6. Secinājums

Mēs definējām pamatjēdzienus un apsvēra riska ieguldījumu situāciju Krievijā. Turpmākajos pantos mēs turpināsim izpētīt šo tēmu.

Dārgie draugi! Mēs ceram, ka jums bija labs laiks lasīt šo rakstu. Mēs vēlamies, lai katrs ieguldītājs atrastu to pašu projektu, kas jau viņu gaida, un katram startam ir jāīsteno sava ideja praksē. Mēs gaidām, lai jūs vērtētu publikāciju un komentārus. Esiet veiksmīgi visos jūsu centienos!

Skatiet videoklipu: Video seminārs: PVN risku samazināšana darījumos ar nekustamo īpašumu, lektore Ņina Podvinska (Februāris 2020).

Loading...